ETFs de renda aprimorada com rendimentos de 9,6% a 12,8% entre os novos fundos lançados em outubro

Os fundos negociados em bolsa canadenses somaram US$ 2,6 bilhões em outubro, novamente liderados por ETFs de caixa alternativos. Os ETFs de ações receberam US$ 676 milhões em entradas, a maioria dos quais pertencentes a todas as ações do mercado americano. Entre os ETFs de ações setoriais, os setores de tecnologia, serviços públicos e materiais registraram entradas líquidas, enquanto financeiro, energia e saúde registraram resgates.

Os ETFs de caixa alternativos continuaram a dominar a categoria de renda fixa, respondendo por 63% da entrada total. Os ETFs de títulos corporativos canadenses registraram a segunda maior entrada na categoria, adicionando US$ 680 milhões em dinheiro novo. ETFs de obrigações de muito curto prazo, que têm risco mínimo de duração, também registraram fortes entradas durante o mês.

Quinze novos produtos foram lançados durante o mês de outubro. Entre as últimas ofertas estava uma nova estratégia alternativa líquida da Desjardins. O Desjardins Alt Long/Short Global Equity Markets ETF (DAMG-T) visa retornos absolutos positivos, quer os mercados estejam subindo ou caindo. As estratégias alternativas geralmente exibem baixa volatilidade e baixa correlação com as classes de ativos tradicionais, tornando-as escolhas populares em tempos de incerteza do mercado. O ETF assumirá posições longas e curtas em futuros e ETFs de índice para atingir seu objetivo. A DAMG cobra uma taxa de administração de 1% e também é oferecida em série em dólares americanos.

A Harvest ETFs lançou um conjunto de ETFs com aumento de renda, aplicando alavancagem de 1,25x em algumas de suas estratégias de chamada coberta mais populares. Os Harvest ETFs já registraram mais de US$ 1 bilhão em ativos fluindo para esses ETFs de renda variável em 2022, já que a demanda por rendimentos mais altos foi consistente ao longo do ano. Os novos ETFs visam fornecer retornos ainda maiores, aplicando um componente de alavancagem de 25% aos ETFs existentes de rendimentos de ações da Harvest. O componente de alavancagem aumenta os fluxos de caixa mensais pagos aos cotistas, mas ao mesmo tempo eleva o perfil de risco da estratégia. A meta de retorno inicial dos cinco novos produtos está entre 9,6% e 12,8%. Esses ETFs não cobram uma taxa de administração explícita, mas estão sujeitos às taxas dos ETFs subjacentes na carteira.

A RBC Global Asset Management expandiu sua linha com o lançamento de dois novos ETFs de títulos corporativos com maturidade alvo (vencimentos em 2028 e 2029). Cada ETF rastreia um único índice que representa o desempenho de uma carteira mantida até o vencimento composta principalmente por títulos corporativos canadenses de alta qualidade com vencimentos efetivos em 2028 e 2029, respectivamente. Os fundos proporcionarão renda por um período limitado de tempo, até a data de seu encerramento, quando o valor patrimonial líquido final é devolvido aos cotistas. Essas soluções permitem que os investidores obtenham renda passiva e mantenham um investimento líquido, sabendo quando seu capital será devolvido a eles. A gama de títulos com vencimento alvo do RBC agora inclui todas as datas de vencimento entre 2022 e 2029 e cobra uma taxa de administração de 0,25%.

Não houve rompimentos de ETF em outubro.

Lançamentos

TELEPRINTER NOME CLASSE DE ATIVOS SUBCATEGORIAS AVALIAÇÃO DE RISCO DATA DE CRIAÇÃO MGT. CUSTOS
DAMG-T Desjardins Alt Long/Short ETF Global Equity Markets Alternativo baixo a médio 13/10/22 1,00%
DAMG-UT Desjardins Alt Long/Short ETF Global Equity Markets (USD) Alternativo baixo a médio 13/10/22 1,00%
DANC-UT Desjardins Alt Long/Short Market Neutral Equity ETF (USD) Alternativo mercado neutro Baixa 13/10/22 1,00%
RQQ-T RBC Target 2028 Corporate Bond Index ETF renda fixa data prevista Baixa 19/10/22 0,25%
RQR-T RBC Target 2029 Corporate Bond Index ETF renda fixa data prevista Baixa 19/10/22 0,25%
BMAX-T Brompton Enhanced Multi-Asset Income ETF Multi-ativos Chamada coberta, alavancagem Médio 19/10/22 0,00%
HBFE-T ETF Harvest Brand Leaders Enhanced Income Equidade Chamada coberta, alavancagem Médio a alto 24/10/22 0,00%
HLE-T Harvest Healthcare Leaders Enhanced Income ETF Equidade Chamada Coberta, Alavancagem, Saúde Médio a alto 24/10/22 0,00%
HLFE-T Harvest Leaders Enhanced Canadian Equity Income ETF Equidade Chamada coberta, alavancagem Médio 24/10/22 0,00%
HTAE-T Harvest Tech Achievers Enhanced Income ETF Equidade Chamada coberta, alavancagem, tecnologia Alto 24/10/22 0,00%
ALTURA Harvest Equal Weight Global Utilities Enhanced Income ETF Equidade Chamada Coberta, Alavancagem, Utilitários Médio 24/10/22 0,00%
CGBN-T CI Global Bond Currency Neutral Fund renda fixa Global Baixa 31/10/22 0,70%
CGIN-T CI Global Premium ETF renda fixa Global, Grau de Investimento Baixa 31/10/22 0,50%
CGIN-UT CI Global Premium ETF (USD) renda fixa Global, Grau de Investimento Baixa 31/10/22 0,50%
MPY-T Fundo de Alto Rendimento Mulvihill Equidade De ativos baixo a médio 31/10/22 1,00%

Fonte: Investidor

Ben Kleinberg, CFA, é gerente de produto da Inovestor